Os dados revelados na última análise do Banco de Portugal, publicada no Boletim Económico de junho, mostram que os empréstimos de crédito pessoal adquiridos através de intermediários têm uma taxa anual de encargos efetiva global (TAEG) em média 1,2 pontos percentuais mais alta do que os obtidos diretamente nas instituições financeiras. Esta diferença significativa pode indicar que os consumidores estão dispostos a pagar mais por conveniência, optando por intermediários para facilitar a comparação de propostas.
A Influência dos Intermediários
O estudo sugere que a utilização de intermediários pode refletir a disposição dos mutuários em evitar o processo de pesquisa direta. Além disso, pode haver características de risco dos mutuários que não são facilmente observáveis, influenciando assim a TAEG aplicada. Por outro lado, no domínio do crédito automóvel, não se verifica uma diferença na TAEG quando se utiliza um intermediário, o que levanta questões sobre o que motiva esta variação no crédito pessoal.
Perfil dos Mutuários
A análise focou especialmente no crédito pessoal e automóvel, revelando que os intermediários de crédito estão frequentemente associados à venda de automóveis e estão distribuídos por todo o território nacional. Um dado interessante é que em 2025, cerca de 51% do montante total de crédito aos consumidores e 56% do crédito à habitação foi realizado com a intervenção de intermediários.
Os resultados mostram que o uso de intermediários é mais comum entre indivíduos com menor literacia financeira, pessoas mais velhas e com níveis de escolaridade inferiores. O Banco de Portugal observa que os mutuários que recorrem a intermediários tendem a ser mais velhos, com menos formação académica e rendimentos mais baixos do que os que optam por contratar diretamente com as instituições financeiras.
Vantagens e Desvantagens do Uso de Intermediários
- Os intermediários podem simplificar o processo de obtenção de crédito, ajudando os mutuários a navegar pelas opções disponíveis.
- Contudo, os custos associados a este serviço podem resultar numa TAEG mais elevada, como demonstrado pela análise.
É importante considerar que a utilização de intermediários é também mais frequente em regiões onde a presença de agências bancárias é escassa. Assim, os mutuários podem sentir-se compelidos a buscar ajuda externa para aceder ao crédito necessário.
A Evolução das Redes de Crédito
Conforme a análise conclui, enquanto a rede de intermediários de crédito tem vindo a crescer, a rede de agências bancárias tem diminuído. Esta dualidade de tendências pode estar intimamente relacionada, uma vez que a redução da oferta de serviços bancários diretos pode levar os consumidores a procurar alternativas.
Em suma, a TAEG mais alta observada nos empréstimos de crédito pessoal através de intermediários destaca a importância de os mutuários avaliarem cuidadosamente as suas opções antes de decidir como contrair crédito. A literacia financeira e o conhecimento das condições de mercado podem ajudar os consumidores a tomar decisões mais informadas, minimizando assim os custos associados ao crédito.